複利與時間 · 更新於 2026-11-01

複利計算香港例子：每月儲蓄如何隨時間累積

複利是把本金和已累積回報一起留在計算中。時間可以放大正回報，也會放大費用和負回報；所以「錢搵錢」不是保證，而是一個依賴假設、風險和持續時間的計算。

以下為一般教育資訊和情境示例，不是個人化投資或稅務建議。數字和規則會因產品、個人情況及法規而異，請以最新官方資料和產品文件為準。

複利和單利有甚麼分別？

單利只按原本金計算回報；複利則在每期把回報併入本金，再計算下一期。簡化公式是：期末金額 = 本金 × (1 + 每期回報率) 的期數次方。若同時每月供款，還要加上每筆供款在剩餘月份內累積的金額。

實際投資回報不會每年固定。基金或股票的價格會上落，費用、稅務、派息處理和通脹也會改變結果。計算器只回答「在指定假設下會是多少」，不回答「未來一定賺多少」。

假設每月底投入 HK$2,000，年化名義回報率固定為 4%，每月複利，沒有費用、稅項或通脹影響：10 年後約 HK$294,500；20 年後約 HK$733,500；30 年後約 HK$1,388,100。投入本金分別是 HK$240,000、HK$480,000 和 HK$720,000。

這只是數學示例，不是對市場回報的預測。真實回報會波動，固定 4% 不會每年自動出現；而且通脹會降低未來金額的購買力。把年化率改低、加入費用或縮短年期，結果會明顯不同。

第一是時間：較早開始可增加累積期，但不能因此忽略短期現金需要。第二是淨回報：產品費用、交易成本和稅務會減少留在帳戶內繼續增長的金額。第三是風險：較高的預期回報通常伴隨較大波動，不能只把樂觀情境當基準。

可以用低、中、高三種假設做情境分析，另外加入通脹和收入中斷情境。若目標是財務獨立，可把年度支出、資產和自選提款率帶入FIRE 年期試算器；該試算器同樣只提供估算。

不是。複利是計算方式，不是回報保證。若投資虧損或費用持續扣除，累積金額也可能下降或低於原先預期。

不一定。結果取決於市場走勢、投入時間、費用和風險；定期投入可能有助分散入市時點，但不保證較高回報。

以下官方教育與監管資料供讀者進一步核對；引用不代表機構推薦任何投資產品。